Молодой Чынь Пао случайно видит поединок мастера по прозвищу Седой Журавль с учениками его давнего соперника, мастера Луна. Запомнив несколько приёмов, парень неожиданно для себя становится местной знаменитостью в соседнем городке, где его начинают почитать как настоящего эксперта стиля журавля. Он даже преподаёт в школе, пользуясь всеобщим уважением. Однако вскоре в город прибывают оба непримиримых врага — и сам Лун, и Седой Журавль. Их решающая схватка неминуема, и Чынь Пао, волей случая оказавшийся между двух огней, может сыграть в этом противостоянии ключевую роль.